Translate my BLOG

niedziela, 3 marca 2013

Bycze spółki po krótkim lutym - przygotowania do nowej strategii

W lutym główny indeks WIG nieznacznie pogłębił rozpoczęte w zeszłym miesiącu spadki, przy czym portfel "Byki" jak w odbiciu lustrzanym troszeczkę zyskał na wartości.

W minionym miesiącu portfel opuściły trzy spółki: Aplisens, Apator oraz Zamet - wszystkie przyniosły zyski. 
Tym samym w portfelu zrobiło się trochę miejsca na nowe akcje, jednak tym razem zadecydowałem, że nie będę je wypełniał nowymi. 

Dlaczego?


Ponieważ zamierzam troszeczkę zmienić strategię portfela, w której ze względu na dosyć wysoką skuteczność z zamkniętych pozycji zwiększę zaangażowanie poszczególnych spółek. Dlatego nie będę też dokupywał nowych. Przypomnę, że w portfelu każda z akcji w trakcie zakupu ma (+/-) taką samą wagę dla portfela, więc zakup wcześniejszy z nową strategią troszkę zaburzy ten "porządek". W tej nowej strategii jedna spółka będzie zajmować ok. 25% w portfelu (licząc od stanu początkowego (startu)), co w chwili obecnej daje miejsce na ok różnych 5 spółek. Więc po wypuszczeniu z portfela kolejnych akcji, następne nowo nabyte spółki będą kupowane w troszeczkę większych pakietach. Zmiana taka wiąże się z większym ryzykiem, ale również i z potencjalnym większym zyskiem dla prowadzonego portfela. Czy ta zmiana wyjdzie na dobre, tzn. czy przyspieszy wzrost wartości "Byków" okaże się dopiero po kilku miesiącach. 

Przechodząc do obecnego jego składu w portfelu utrzymały się: Wawel, Comrach, Relpol, Azotytarnów oraz Echo. 

Comarch 01.03.2013 - 92

Zacznę od największego byka - Comarch. Spółka zbliża się do poziomu TP (95,8 zł), jednak ostatni układ świec może zasygnalizować możliwą nadchodzącą większą korektę - powstał tzw. klin zwyżkujący. Dlatego też zadecydowałem, że zawężę pozycję, tzn. podniosę zlecenie obronne, które w przypadku wybicia kursu dołem zaksięguje wypracowany już zysk.


Wawel 01.03.2013 - 806

Kolejną omawianą spółką jest Wawel - w jej przypadku cena walczy z utrzymaniem się powyżej 800 zł, który już od dłuższego czasu stanowi dosyć poważny problem dla kursu. Mimo tego dłuższa perspektywa spółki wygląda pozytywnie. Dlatego też dalej będę się jej trzymał i po sprzedaży innych (z portfela) akcji dokupię trochę "czekolady" wyrównując zaangażowanie do nowej strategii. Kiedy to nastąpi oczywiście napiszę o tym (jak zwykle) w komentarzach z ostatniej aktualizacji stanu portfela.


Relpol 01.03.2013 - 8,4

Następną spółką z portfela jest Relpol. W jej przypadku ostatnie słabsze od oczekiwań wyniki brutalnie wpłynęły na wartość akcji - piątkowa sesja przyniosła ponad 13% spadki. Jednak mimo przebicia linii trendu kurs utrzymał się powyżej ważnej strefy wsparcia, która może dawać nadzieję, na zwykłe przereagowanie ostatnich informacji. Dlatego też nie będę tu interweniował - zlecenie obronne dalej będzie pełnić zabezpieczenie przed ewentualnym kolejnym atakiem niedźwiedzi.


Azotytarnów 01.03.2013 - 56,4

Kolejnej akcji - "azotom" brakuje troszeczkę siły do kontynuacji trendu. Poziom 58 zł daje wrażenie ściany nie do przebicia. Jednak póki wsparcie nie zostanie przebite należy założyć, że trend wzrostowy dalej jest aktualny. Wybicie ponad 60 zł powinno być kolejnym pozytywnym sygnałem, z którego chyba też skorzystam by dopasować portfel do nowej strategii (jeżeli wcześniej SL nie zaksięguje
 wypracowane już zyski).

Echo 01.03.2013 - 5,49
Ostatnią omawianą spółką z portfela jest Echo. W jej przypadku kurs kształtuje się w trójkącie zwyżkującym, z którego wybicie może doprowadzić do zmiany ceny o kilkanaście procent. Dlatego zlecenie obronne przesunąłem troszeczkę wyżej - poniżej ostatniego dołka. 
Jeszcze krótko spółki, które w lutym opuściły portfel, są to: Zamet, Apator i Aplisens.

Zamet - opis transakcji można zobaczyć tutaj:  Aktualizacja portfel "Byki"

Apator 01.03.2013 - 29,8

Za zaksięgowaniem zysków odpowiedzialny był stosunkowo ciasny Stop Loss, który (jak widać) udanie wypełnił swoją rolę - na kolejnych sesjach cena uzupełniała długi dolny cień świecy.

Aplisens 01.03.2013 - 17

Moment zakupu był bardzo udany, bo jeden dzień przed silnym wybiciem. Transakcja ta troszeczkę zrekompensowała ostatnie nieudane zagranie na spółce Neuca (więcej na jej temat w aktualizacji z stycznia). Do sprzedaży doszło na zleceniu obronnym, które znajdowało się poniżej wcześniejszej dziennej świecy.


Podsumowując całość: w lutym wartość portfela wzrosła o 1,34%, przy tym benchmark (WIG) spadł o 1,59%. Na wykresie porównującym przedstawia się to następująco:
  Mam nadzieję, że wraz z nową strategią niebieska linia dalej będzie niezależna od czerwonej i że jeszcze szybciej powędruje do góry. 

29 komentarzy:

  1. Ciekawa zmiana :) jestem ciekaw efektów ;)
    Pozdrawiam

    OdpowiedzUsuń
  2. a co powiesz o Midasie? Wyglada, ze ma bardzo dobre perspektywy...

    OdpowiedzUsuń
    Odpowiedzi
    1. Midas ma szansę na odwrócenie trendu... zobaczymy czy ją wykorzysta. Z przedwczesnym zakupem byłbym ostrożny, dla graczy długoterminowych ew. kupno w okolicach 76 gr. z SL poniżej 48 gr i TP w okolicach 1,5 zł i 2,6 zł.

      Usuń
  3. Jeszcze ciekawe są Aplisens, Zamet, Zetkama, LPP, Eurocash - wszystkie co miałeś wcześniej, może warto ponownie zapełnić nimi portfel? :)

    OdpowiedzUsuń
  4. Przeglądałem historie portfela i po tym jak dotarłem do maja 2012 spodobała mi się Twoja analiza spółki LPP: "Główny trend wzrostowy nadal jest dominujący, dlaczego więc nie 5000 zł lub nawet 10000 zł..."
    Wtedy spółka kosztowała (tylko) 2900 zł i mało kto doważył się na prognozę po 5000 lub nawet 10000 zł. Teraz 5k już przebiliśmy, myślisz 10k też jeszcze osiągniemy?
    Swoją drogą gratuluję sukcesów portfela :)

    OdpowiedzUsuń
    Odpowiedzi
    1. witaj... chcialem Cie zapytac o opinie oczywiscie jezeli to mozliwe czy zastanawiales sie nad inwestycja w akcje prochnika? ostatni miesiac to zmiana prezesa, ktory jak wszystko na to wskazuje ma bardzo poukladane w glowie i umiejetnosci a to bardzo istotne.

      Jezeli to mozliwe to prosze o komentarz. Z gory dzieki!

      Usuń
    2. Dla mnie na wejście jest już za późno. Generalnie nie lubię za bardzo spółek, które tak ostro wybijają - lepiej przyłączać do stabilnego trendu (a nie do pędzącego pociąg);)
      Jeśli chodzi o LPP, to wybicie ponad 5000 zł było dobrym sygnałem na kupno (potwierdzenie kontynuacji trendu). Dlatego droga do dalszych zwyżek jest (moim zdaniem) otwarta. Jeżeli nie pojawią się wcześniej sygnały odwrócenia to 10000 zł jest jak najbardziej realną ceną.

      Aktualizacja portfela: dzisiaj na zleceniu obronnym portfel opuścił Comarch, przynosząc w sumie prawie 25% zysku. Do obserwowanych dochodzi też nowa spółka: Vistula - zakup nastąpi już pod nową strategię (z większym zaangażowaniem).

      Usuń
    3. Tez mysle o Vistuli chociaz tutaj tez sie ruszylo ok. 40% ale dobre perspektywy... jak przebije 1.5zl?

      Usuń
  5. Dziś postanowiłem sprzedać Comarch z minimalną stratą niecałych 2%... oczywiście mógłbym czekać na odbicie i wyjście na symbolicznym plusie/ czekanie dalej, jednak dzis działo się coś bardzo dziwnego- WIELKI OBRÓT na papierze, więc chyba warto skupić się na czymś bardziej klarownym, jak np. Vistula, czy ECHO, którego troszke posiadam i jestem na + :)

    OdpowiedzUsuń
  6. Cześć, moją propozycją do portfela jest ATM SA (ATM), ciekaw jestem twojej technicznej opinii na temat wykresu.

    OdpowiedzUsuń
  7. Daniel a co myslisz o getinie.Ładnie się skorekcił, może warto brać go przy wsparciu?

    OdpowiedzUsuń
  8. MCI bardzo ładnie i stabilnie idzie - co o tym myślisz?
    i jak zapatrujesz się na Netię w kontekście skupu po 8 zł? ;)

    OdpowiedzUsuń
  9. ATM - perspektywę tej spółki oceniam pozytywnie, kurs znajduje się w stabilnym trendzie wzrostowym i kolejny istotniejszy poziom to moim zdaniem dopiero okolice 14 zł - spółka ta znajduje się w obserwowanych, jako potencjalny kandydat do portfela "byki"

    GETIN - technicznie do mnie nie przemawia, niemniej krótkoterminowo zakup na linii trendu może dać szansę do zarobienia kilku groszy, najważniejsze wsparcie które, aby obecny trend dalej był dominujący to strefa 2,55 - 2,6 zł

    MCI - jedna ze spółek, która jest na czele wśród potencjalnych kandydatów do portfela byki, ważniejszy opór dopiero w okolicach 9 zł

    NETIA - w ogóle się ta spółką nie interesowałem i sam wykres też nie wygląda najlepiej (dla mnie nawet bardziej odstraszająco - częste luki i dominujący trend spadkowy)

    OdpowiedzUsuń
  10. ZMIANY W PORTFELU:
    Relpol na zleceniu obronnym opuścił dzisiaj portfel. Całkowita strata to ponad 7%. Doszła też nowa spółka (kupiona pod nową strategią (z większym zaangażowaniem)) - jest to MCI (K po 7 zł).

    OdpowiedzUsuń
  11. Dlaczego MCI ?

    OdpowiedzUsuń
    Odpowiedzi
    1. Ponieważ technicznie ona do mnie przemawia ;)

      Usuń
    2. a co powiesz o Vistuli w kontekscie dzisiejszych wynikow? 12mln zysku...

      Usuń
    3. Powiem tylko, że mnie nie zawiedli ;)
      Teraz trzeba tylko czekać na dogodne miejsce na wejście :)

      Usuń
    4. Witaj. Czy sytuacja na MCI jest w miarę pod kontrolą? Czy myślisz, że w przyszłym tyg. wróci na >7zł ?
      Pozdrawiam

      Usuń
    5. Moim zdaniem jest pod kontrolą. Ostrzegającym znakiem słabnącej siły byków będzie dopiero przebicie 6,8 zł, powyżej to zwykła korekta (podobnej do tej z początku stycznia, wcześniej z połowy i początku grudnia lub ta z pierwszych dni z listopada).

      Usuń
    6. Mam nadzieję :) wskaźnik A/D ma wyraźny trend wzrotsowy, więc chyba sentyemt powinien się utrzymać na +

      Usuń
  12. Na MCI jednak spadek poniżej twojej lini wsparcia.Stop zadziałał?

    OdpowiedzUsuń
  13. Tak na stop lossie poszło :(
    strata ponad 4%
    oprócz tego sprzedałem też WAWEL, ale z myślą odkupienia spółki trochę niżej, zysk z tej spółki ponad 23%

    OdpowiedzUsuń
  14. co z forexem? jakie masz pozycje? jesteś ustawiony misiowo czy byczo?

    OdpowiedzUsuń
  15. Vistula odpadła z listy obserwowanych, liderem jest teraz Eurocash - czekam na jakiś dogodny sygnał wejścia.
    Co do forex, jestem nastawiony niedźwiedzio, obecnie trzymam cztery pozycje: http://zapodaj.net/76a381f4f1c3a.png.html
    połowę z tego zamknąłem wczoraj

    OdpowiedzUsuń
  16. Ostatnio do portfela doszły Eurocash i odkupiłem również Wawel (pod nową strategię (z większym zaangażowaniem)).
    EUR średnio po 53 zł
    WWL 10 zł taniej niż wcześniej sprzedałem

    OdpowiedzUsuń
    Odpowiedzi
    1. Na Eurocashu nieźle zarobiłem (kupiłem w swoim czasie po 47 z groszami. Czas ponownie tu zajrzeć. Jeśli chodzi o Wawel, to przyznam się, że przy takiej płynności trochę przechodzą mnie ciarki.

      Usuń
  17. Jeśli chodzi o akcje, to na chwilę obecną mam mieszane uczucia- czekam na korektkę w USA i czerwień w Polsce (sell in April/May), ale ciężko określić, jakie są na to szanse obecnie.

    VISTULA zaczyna się ładnie układać teraz. Może warto jednak?

    OdpowiedzUsuń